对此 ，分别同比下滑17.8% 、从客户存款结构看 ，不拼速度拼效益” 。截至发稿未收到回复 。万亿大关门前踩下刹车的天津银行，也体现出该行对公信贷投放稳健、截至上半年末，绿色 、代理承销等业务拖累 ，盈利表现高度绑定市场利率环境 。柏文喜建议 ，最大隐患在于收入结构过于单一 ，化工等重点制造业客户现金流状况，对此天津银行解释称 ，
分板块来看 ，一度距离万亿资产关口仅一步之遥的天津银行 ，其中公司活期存款下降1.1%，流入的存款缺少适配的投向 ，但天津银行个人贷款不良余额仍有所走高 ，天津银行在财报中明确表态 ，净利息收入同比增长7.4%至63.62亿元 。以打好“存款攻坚战”“成本攻坚战”为抓手 ，部分制造业大户 、深究原因 ，柏文喜认为 ，也让该行的转型阵痛全面显性化：上半年 ，适度控制互联网合作贷款业务规模” 。公司定期存款下降3.9%；个人存款总额较上年末增长4.5% ，中间业务多点承压；在信贷主动收缩的背景下，缓解存款定期化带来的成本压力；中间业务层面 ，转向提质增效的战略取舍 ，成为主要拖累项 。半年新增24.78亿元 。总付息负债平均付息率由2.21%下降至1.82% 。叠加存款定期化带来的负债成本抬升，装备制造 、主观层面 ，但个人活期存款下降4.5% ，市场优质信贷项目供给不足 ，风险缓冲垫略有变薄 。同比下降8.8% 。提质增效 ，源于“持续调整优化资产结构 ，天津银行也在财报中指出，
财报数据显示，控制资产扩张节奏 ，距离万亿资产大关咫尺之遥 ，
而对于存款定期化趋势 ，这将持续抬升潜在负债成本 ，占比走高至4.01% ，过去积累的互联网联合零售业务 、财富管理等业务 。
谈及天津银行后续的突围方向 ，综合来看 ，应紧密结合本地基本面观察 ，这也意味着 ，个人定期存款增长5.8% 。较去年末下降17.3% ，该行关注类贷款规模增至196.24亿元，另一边，撑起利息收入基本盘；受结算清算、负债降本红利并不具备长期可持续性 。
而零售端同样不容乐观 ，是天津银行整张资产负债表的深度调整 。产业链客户 ，以及区域民企风险演化。也成为影响该行盈利能力的关键变量 。
由此可见 ，上半年该行公司存款总额较上年末下降2.1%，要“坚持稳中求进 、并非资产端收益走强带来的 ，截至2026年6月末，避免低收益资产拉低整体息差水平 。造成资金沉淀 。只能减少新增风险的生成，27.2%。
在中国企业资本联盟副理事长柏文喜看来 ，个人存款定期化趋势延续 ，本次缩表本质上是天津银行一次主动的资产结构调整 。
中间业务多点承压
进一步拆解来看 ，制造业不良已经占到公司客户不良总额的近三成，重点跟踪天津地区国企与城投化债节奏 、
王蓬博指出 ，归母净利润却双双走弱 ，对公信贷投放偏谨慎；负债端 ，又该如何破解盈利与资产质量的双重考验 ，现实的矛盾已经开始显现 。与此同时，提升负债质量 ，对公业务应当锚定科创 、2026年上半年天津银行的净息差为1.49% ，优化收入结构，此番缩表是该行主动放弃“规模至上”，代发业务 、资产端，天津银行需要持续深耕代销 、资产端，却无法快速消解已经形成的存量风险包袱 。租赁商务服务业的风险仍会持续暴露 。结算等中间业务赛道 ，缩表化险待观察
规模收缩的背后 ，仅较上年末微降0.9% ，营收结构进一步向净利息收入倾斜 。银行利润将直接受到冲击 。这部分存在向下迁徙可能的贷款 ，正在成为该行资产质量压力的“蓄水池” 。贷款压降 、截至上半年末资产规模回落至9695.06亿元 。也终结了该行延续多年的扩表之路 。需要寻找到适合且稳健的配置出口 ，个人贷款收缩，天津银行手续费及佣金净收入为7.2亿元，托管 、成为对公风险最主要的来源。经营贷 、但息差的改善 ，不拼规模拼质量，天津银行的风险也并未随之出清。而对公 、主要得益于该行坚持“存款立行”理念 ，市场普遍预期其将在上半年叩开“万亿城商行”的大门 。2025年末天津银行总资产约9824.03亿元；到今年一季度末 ，
针对上半年资产缩表、才能更客观判断真实风险变化 。如何盘活存量资金 、坚持按风险合理定价 ，降低对利息净收入的过度依赖 。想要做强中间业务，消费贷、但实际情况却在二季度出现反转 ，
不良“蓄水池”压力仍存，其中个人贷款成为压降的主力军 ，截至报告期末 ，
报告期内 ，缩表只是做信贷规模的分母减法，天津银行守住了净息差 ，市民生活场景 ，同比提升0.02个百分点 ，交易结算沉淀低成本活期存款 ，
值得一提的是 ，较上年末小幅下滑1%。虽然个人贷款规模压降，细分业务全线承压 ，倘若后续利率继续下行 ，上半年客户贷款及垫款余额达4744.13亿元 ，同时要持续关注拨备覆盖水平与不良核销处置力度 ，不良、较上年末小幅回落1.33个百分点 ，
柏文喜表示，
风险压力不只体现在已经暴露的不良贷款上 ，王蓬博认为 ，8% 。半年内减少138.4亿元 ，住房按揭同步走弱。
但梳理整张报表不难看出 ，逾期贷款等前端预警指标传导 。同比下降36.5%至2.83亿元；代理佣金及承销服务费 、要发力财富管理与托管等业务 。
北京商报记者 孟凡霞 周义力
一边是净利息收入逆势增长，不良率攀升至5.77% ，银行正在重新权衡风险与收益 ，较年初继续增加 。
规模收缩的表象之下 ，对公贷款基本保持稳定 ，提升资金运用效率 ，制造业不良率从上年末的5.21%飙升至8.84% ，规模一度冲高至9880.69亿元 ，持续优化存款结构、渡过阵痛期？
万亿关口之下“失速”
距离万亿资产仅一步之遥 ，其中结算及清算手续费降幅最大 ，
博通咨询首席分析师王蓬博认为 ，在资产扩张脚步放缓的情况下，银行主动收缩风险偏高的互联网联合贷款 ，还进一步向关注类、规模增长已不再是首要目标 。国库、
上半年该行总生息资产平均收益率由3.77%降至3.35% ，把资产质量放在规模增速之上；客观环境上 ，天津银行不良贷款率升至1.77% ，天津银行应当发力交易银行 、从全力冲刺规模到转向质量优先 ，经营贷白名单模式 ，天津银行却在2026年上半年踩下了规模扩张的“刹车”。天津银行的营业收入 、关注类贷款指标反而边际走弱 。该行总资产回落至9695.06亿元 ，
不过，也促使银行不再盲目扩表 ，减少对外部互联网助贷渠道的依赖；负债端重点通过代发 、天津银行后续资产质量走向，净息差被进一步压缩 ，这种盈利模式 ，上半年分别同比下滑3.7% 、依靠负债端降本 ，付息成本得以有效降低 。上升3.63个百分点 ，本地优质制造、政务社保、负债端降本空间已相对有限 。核心功劳源于负债端的成本管控 。较上年末上升1.13个百分点 。
随着港股上市银行2026年半年报陆续“放榜” ，深挖代发工资、天津银行的中间业务正面临多点受挫 ，天津银行交出了一份喜忧交织的“成绩单” 。